(KTSG) – วิสาหกิจขนาดกลางและขนาดย่อม (SMEs) ที่มีศักยภาพทางการเงินต่ำมีความยืดหยุ่นต่ำและมีความสามารถจำกัดในการตอบสนองต่อการเปลี่ยนแปลงทางเศรษฐกิจ ในขณะที่ความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้นมีความสำคัญต่อการพัฒนา แนวโน้มธุรกิจมีความไม่แน่นอน ดังนั้นจึงไม่มีความได้เปรียบทางการแข่งขันเพียงพอเมื่อกู้ยืมเงินจากสถาบันที่ให้กู้ยืม มีวิธีแก้ไขปัญหานี้หรือไม่?

สถานะเป็นเวลาหลายปี

ตามรายงานการปรับปรุงการประเมินแห่งชาติประจำปี 2564 ของธนาคารโลก (WB) ที่เพิ่งเผยแพร่เมื่อเร็วๆ นี้ หน่วยงานถือว่าภาคการเงินของเวียดนามมีการพัฒนาและด้อยพัฒนาตามมาตรฐานสากล

โดยเฉพาะอย่างยิ่ง สัดส่วนของธุรกิจ โดยเฉพาะอย่างยิ่ง SMEs ที่มีปัญหาในการเข้าถึงสินเชื่อ แม้ว่าจะไม่ได้สูงขึ้นมาก แต่ก็ยังอยู่ในกลุ่มที่สูงที่สุดในภูมิภาค ประมาณหนึ่งในสามของธุรกิจรายงานว่ามีอุปสรรคปานกลาง สำคัญ หรือรุนแรงมากในการเข้าถึงบริการทางการเงิน แย่กว่าหนึ่งในสี่ของประเทศในโลกที่มีข้อมูล

นี่เป็นสถานการณ์ที่รับรู้และรายงานมาหลายปีแล้ว แม้ว่าหน่วยงานจัดการจะมีนโยบายและแนวทางแก้ไขมากมายในการส่งเสริมการพัฒนาสินเชื่อสำหรับกลุ่มนี้

นอกจากการเกษตรในชนบท การส่งออก อุตสาหกรรมสนับสนุน วิสาหกิจไฮเทค SMEs ยังถูกจัดเป็นกลุ่มอุตสาหกรรม พื้นที่สำคัญได้รับกลไกพิเศษมากมายจากผู้ประกอบการมาช้านาน

ประเทศไทยยอมให้ธุรกิจในอนาคต (โดยเฉพาะธุรกิจค้าปลีกและธุรกิจขนาดเล็ก) และกลุ่มครัวเรือนใช้เป็นหลักประกันได้

โดยจะมีการสนับสนุน 8 ประเภทที่กลุ่ม SME จะได้รับจากรัฐโดยอัตโนมัติ ได้แก่ การสนับสนุนการเข้าถึงสินเชื่อ กองทุนค้ำประกันสินเชื่อ SME การสนับสนุนด้านภาษีและการบัญชี สนับสนุนสถานที่ผลิต การสนับสนุนทางเทคโนโลยี ศูนย์บ่มเพาะสนับสนุน สิ่งอำนวยความสะดวกด้านเทคนิคและพื้นที่ทำงานร่วมกัน รองรับการขยายตลาด การสนับสนุนด้านข้อมูล การให้คำปรึกษา และกฎหมาย สนับสนุนการพัฒนาทรัพยากรมนุษย์

โดยเฉพาะอย่างยิ่งในกิจกรรมสินเชื่อ ธนาคารของรัฐดำเนินการอย่างรวดเร็วโดยกำหนดนโยบายเพดานอัตราดอกเบี้ยสำหรับสินเชื่อสำหรับภาคที่มีลำดับความสำคัญต่ำกว่าภาคอื่นๆ อย่างมาก โดยเฉพาะอย่างยิ่ง อัตราดอกเบี้ยสูงสุดนี้ลดลงอย่างต่อเนื่องตลอดหลายปีที่ผ่านมา จาก 13-15% ต่อปีในปี 2564 เหลือเพียง 4.5% ต่อปี

อย่างไรก็ตาม ในความเป็นจริง กลุ่มนี้ยังคงประสบปัญหามากมายในการเข้าถึงสินเชื่อ ซึ่งส่งผลต่อการดำเนินธุรกิจ ตามที่ WB ระบุ ในขณะที่เศรษฐกิจกำลังพัฒนา ปัจจุบันเวียดนามมี SMEs ประมาณ 785,000 ราย คิดเป็นมากกว่า 98% ของจำนวนวิสาหกิจทั้งหมด SMEs จ้างงาน 70% ของกำลังแรงงาน มีส่วนสนับสนุนประมาณ 45% ของ GDP, 31% ของรายได้งบประมาณทั้งหมด แต่สินเชื่อคงค้างของกลุ่มนี้เป็นเพียงสัดส่วนสัมพัทธ์ของสินเชื่อคงค้างทั้งหมดของภาคเศรษฐกิจทั้งหมด

ทำไม

แท้จริงแล้ว เงินทุนส่วนใหญ่ของธนาคารถูกสงวนไว้สำหรับกลุ่มเศรษฐกิจ บริษัทมหาชนขนาดใหญ่ และธนาคารค้าส่ง นอกจากนี้ ธนาคารขนาดใหญ่ยังใช้เงินทุนส่วนใหญ่เพื่อลงทุนในพันธบัตรรัฐบาล ซึ่งบางครั้งส่งผลให้เกิดการแออัดยัดเยียดเมื่อความต้องการลงทุนและการใช้จ่ายภาครัฐเพิ่มขึ้น

ในขณะเดียวกัน ธนาคารเพื่อรายย่อยให้ความสำคัญกับการให้กู้ยืมแก่บุคคลทั่วไปเพื่อการบริโภคและการลงทุนด้านอสังหาริมทรัพย์มากขึ้น เนื่องจากอัตราดอกเบี้ยเงินกู้และราคาบ้านที่มีแนวโน้มสูงขึ้น การเป็นเจ้าของทำให้มั่นใจได้ว่าที่อยู่อาศัยจะปลอดภัยยิ่งขึ้น

นอกจากนี้ ตามรายงานของธนาคารโลก แม้ว่าจะมีข้อจำกัดในการให้สินเชื่อแก่ SMEs แต่ภาคการเงินของเวียดนามได้รับการพัฒนาค่อนข้างมากในแง่ของความสามารถในการให้สินเชื่อแก่ภาคเอกชน โดย 130% ของ GDP อยู่ที่ระดับสูงสุดในบรรดา ประเทศที่มีรายได้เฉลี่ยใกล้เคียงกับประเทศที่มีเศรษฐกิจที่ก้าวหน้ากว่า และในกลุ่มประเทศเพื่อนบ้านที่ดีที่สุดคือ ประเทศที่มีการพัฒนาในระดับเดียวกัน

ดังนั้นธนาคารจึงไม่อยู่ภายใต้แรงกดดันในการเบิกจ่ายทุนการผลิตในทุกค่าใช้จ่ายให้กับลูกค้าโดยเฉพาะกลุ่ม SME อีกต่อไป โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อการประเมินกลุ่ม SME มีข้อจำกัด ความเสี่ยงด้านความรับผิดและความเสี่ยงทางกฎหมายมักเกี่ยวข้องกัน เนื่องจากกลุ่มนี้ขาดความโปร่งใส มักจะรักษาระบอบการรายงานด้วยระบบบัญชีแยกประเภทสองระบบ ธนาคารประเมินงบการเงินของบริษัทตามรายงานต่อหน่วยงานภาษีเท่านั้น ในขณะที่รายงานภาษีของบริษัทเหล่านี้ส่วนใหญ่แสดงการขาดทุน

ที่สำคัญกว่านั้น SMEs มักไม่มี/ไม่มีหลักประกันเพียงพอ แต่ธนาคารก็ยังชอบสินเชื่อที่มีหลักประกัน เช่น อสังหาริมทรัพย์และยานพาหนะ ธนาคารบางแห่งมองว่าหลักประกันเป็นปัจจัยหลักในการให้กู้ยืม โดยพิจารณาจากปัจจัยอื่นๆ ส่วนใหญ่ที่ยากจะจัดการหรือเพียงแค่ไม่สำคัญ…

การแก้ไขปัญหา?

ท่ามกลางปัญหาข้างต้น เพื่อส่งเสริมให้ธนาคารเปิดสินเชื่อมากขึ้นสำหรับกลุ่ม SME อาจมีวิธีแก้ไขปัญหาสองปอนด์ ประการที่สอง ด้วยข้อมูลและงบการเงินที่โปร่งใสมากขึ้น ธนาคารจะหลีกเลี่ยงการเลือกที่ไม่พึงประสงค์และอันตรายทางศีลธรรมที่เกิดจากข้อมูลที่ไม่สมมาตร ในขณะที่อำนวยความสะดวกในการประเมินมูลค่า ไม่ใช่เรื่องที่เป็นไปไม่ได้ หากเราพิจารณากรณีที่คล้ายกัน – ธุรกรรมอสังหาริมทรัพย์สองราคาเป็นเวลาหลายปีตอนนี้ค่อยๆ ควบคุมอย่างเข้มงวดมากขึ้น

ประการที่สอง จำเป็นต้องดำเนินการควบคุมกระแสสินเชื่ออย่างเข้มงวดไปยังช่องทางการเก็งกำไรที่มีความเสี่ยง เช่น อสังหาริมทรัพย์ ให้ความสำคัญกับกิจกรรมการผลิต อุตสาหกรรมสนับสนุน และกลุ่ม SME นอกจากนี้ยังแนะนำให้เสริมสร้างการควบคุมการใช้เงินทุนอย่างมีประสิทธิภาพจากองค์กรภาครัฐและวิสาหกิจ เพื่อหลีกเลี่ยงไม่ให้ความต้องการเงินทุนจำนวนมากของกลุ่มนี้ครอบงำความต้องการสินเชื่อของภาคเอกชน โดยเฉพาะกลุ่ม SME

นอกจากนี้ รัฐบาลควรจัดระเบียบและปรับปรุงประสิทธิภาพของโครงการค้ำประกันสินเชื่อสำหรับ SMEs ใหม่ สถาบันการค้ำประกันสินเชื่อของรัฐได้รับการจัดตั้งขึ้นในจังหวัด ในปัจจุบัน ตามกฤษฎีการัฐบาล 34/2018/ND-CP กองทุนค้ำประกันสินเชื่อสำหรับ SMEs ในท้องถิ่นต้องมีทุนจดทะเบียนขั้นต่ำ 100 พันล้านดอง เมืองใหญ่อย่างโฮจิมินห์ซิตี้และฮานอยสามารถตอบสนองได้ แต่จังหวัดเล็กๆ ที่ยากจนนั้นยากมาก

จำนวนกองทุนค้ำประกันสินเชื่อสำหรับ SMEs ในพื้นที่จนถึงขณะนี้คือ 28 กองทุน โดยมีทุนรวมประมาณ 1.5 ล้านล้านดอง ดังนั้นจึงกระจัดกระจายและมีขนาดเล็กมาก ไม่สามารถรับประกัน SMEs ได้ ในขณะเดียวกัน หนึ่งในห้าเงื่อนไขที่ต้องปฏิบัติตามอย่างครบถ้วนในมาตรา 16 ของพระราชกฤษฎีกา 34 เป็นการค้ำประกันแต่ต้องมีหลักประกัน สิ่งนี้ค่อนข้างไม่สมเหตุสมผลเพราะหลักประกันนั้นไม่มีหลักประกันเกือบ 100% การจำนองเป็นเพียงส่วนเล็ก ๆ เท่านั้นและเนื่องจากหลักประกันด้านเครดิตจึงไม่สามารถเพิกถอนได้ ดังนั้นสถาบันสินเชื่อจึงกล้าพิจารณาการให้กู้ยืม

ประสบการณ์จากต่างประเทศ

นอกจากนี้ยังสามารถปรึกษาแนวทางแก้ไขของประเทศเพื่อนบ้านได้ เช่น ในประเทศจีน ซึ่งประกอบด้วยการเปิดตัวกองทุนนวัตกรรมเทคโนโลยีสำหรับ SMEs เพื่อเพิ่มการสนับสนุนสินเชื่อสำหรับ SMEs และในขณะเดียวกันก็อำนวยความสะดวกในการถ่ายทอดผลงานการวิจัยและพัฒนา . ออกกฎหมาย ส่งเสริมให้เกิด SMEs เน้นการสร้างเงื่อนไขที่ยุติธรรมและเป็นธรรมสำหรับ SMEs กฎหมายการจัดซื้อจัดจ้างภาครัฐสนับสนุนสัญญาระหว่างหน่วยงานภาครัฐและ SMEs

ธนาคารกลางของจีนยังได้ผลักดันสถาบันสินเชื่อเพื่อลดข้อกำหนดการอนุมัติสินเชื่อสำหรับ SMEs ที่มีประวัติเครดิตดี บังคับให้ธนาคารต่าง ๆ ให้สินเชื่อธุรกิจขนาดเล็กเติบโตที่ หรือสูงกว่า อัตรา อัตราการเติบโตของสินเชื่อเฉลี่ย ลดความเสี่ยงด้วยการให้สินเชื่อ SME

หรืออย่างประเทศไทยมีวิธีแก้ปัญหาสำนักงานแปลงสินทรัพย์เป็นทุนเพื่อลดปัญหาหลักประกันในการให้กู้ยืม วัตถุประสงค์ของกลยุทธ์นี้คือเพื่อเพิ่มโอกาสทางการเงินให้กับธุรกิจ โดยเฉพาะธุรกิจค้าปลีกและธุรกิจขนาดเล็ก โดยอนุญาตให้ใช้สินทรัพย์ในอนาคตของธุรกิจและครัวเรือนเป็นหลักประกัน