(KTSG Online) – หนี้ผู้บริโภคในเวียดนามเติบโตอย่างรวดเร็ว ถือเป็นโอกาสสำหรับบริษัทผู้ให้กู้ยืมเพื่อขยายการดำเนินงานต่อไป ในบรรดาบริษัทเหล่านี้ บริษัทไทยกำลังค่อยๆ กลายเป็น “พลังใหม่”

ใบหน้าใหม่

บริษัทสินเชื่อเพื่อผู้บริโภครายใหญ่ที่สุดสามแห่งในเวียดนามขายหุ้นให้กับต่างประเทศหมดแล้ว 2 รายขายให้ชาวญี่ปุ่น (แต่ในอัตรา 49%) เท่านั้น ที่เหลือขายให้คนไทย

ผู้ซื้อคือธนาคารไทยพาณิชย์ จำกัด (มหาชน) (SCB) ซึ่งเป็นธนาคารสาธารณะของไทยที่มีมายาวนานที่ให้บริการทางการเงินที่หลากหลาย มูลค่าการเข้าซื้อ Home Credit ซึ่งเป็นบริษัทที่ให้บริการลูกค้าประมาณ 15 ล้านราย อยู่ที่ 800 ล้านยูโร

จำได้ว่าก่อน “ปิด” ข้อตกลงกับ FE Credit ผู้นำตลาดกลุ่มบริษัทสินเชื่อผู้บริโภคก็มีข้อมูลนอกรอบที่คาดเดาว่ากลุ่มไทยกำลังเจรจาอยู่

ปัจจุบันนักลงทุนชาวไทยได้เข้าร่วมในภาคสินเชื่อผู้บริโภคของเวียดนามมากขึ้นในทุกกลุ่ม

ในช่วงกลางปี ​​2566 SHB Bank ได้ประกาศขายบริษัทสินเชื่อเพื่อผู้บริโภค SHB Finance ให้กับกลุ่มไทยกรุงศรี แม้ว่ากลุ่มนี้จะเป็นสมาชิกเชิงกลยุทธ์ของกลุ่ม MUFG ของญี่ปุ่น แต่กระแสเงินสดยังถือว่ามาจากประเทศไทย

ไม่เพียงแต่ในกลุ่มบริษัททางการเงินเท่านั้น ชาวไทยก็เริ่มปรากฏในกลุ่มอื่นๆ ด้วยเช่นกัน ยกตัวอย่างในกลุ่มธนาคาร ธนาคารกสิกรไทย (KBank) ไม่ได้ปิดบังความทะเยอทะยานในการเพิ่มทุนจดทะเบียนของ KBank สาขาโฮจิมินห์ซิตี้ (อนุมัติปี 2564) จาก 80 ล้านเหรียญสหรัฐ เป็น 285 ล้านเหรียญสหรัฐ ในเดือนพฤษภาคม 2566 ต่างประเทศรายนี้ สาขาธนาคารซึ่งมีทุนจดทะเบียนสูงเป็นอันดับสองในเวียดนาม มุ่งเป้าไปที่ภาคธุรกิจและการค้าปลีก

ความพิเศษอีกอย่างหนึ่งคือในส่วนของโรงรับจำนำประเทศไทยก็เข้ามาอย่างเงียบๆและเร็วเช่นกัน ด้วยเหตุนี้ บริษัท ศรีสวัสดิ์ คอร์ปอเรชั่น (SAWAD) จึงได้จัดตั้งบริษัทย่อยในประเทศเวียดนามมาตั้งแต่ปี 2558 ด้วยทุนจดทะเบียน 200 ล้านบาท สำนักงานใหญ่ของ “โรงรับจำนำ” ของไทยตั้งอยู่ในเมืองวินห์ ซึ่งเป็นย่านที่มีจำนวนรถยนต์ส่วนบุคคลจดทะเบียนใหม่สูงที่สุดในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา

การแข่งขันในตลาดค้าปลีก

การส่งเสริมสินเชื่อผู้บริโภคโดยคนไทยมีความหมายเฉพาะหลายประการ ในบริบททั่วไปของกิจกรรมการควบรวมและซื้อกิจการ ซึ่งจนถึงปัจจุบันเรียกว่าธุรกรรมที่เกี่ยวข้องกับการขายปลีกหรือการผลิตวัสดุก่อสร้างและอุตสาหกรรม

โดยในกลุ่มเซ็นทรัลมีชื่อเสียงจากหลายแบรนด์ เช่น เหงียนคิม และบิ๊กซี ซึ่งแข่งขันโดยตรงกับผู้ค้าปลีกรายอื่นในญี่ปุ่น แหล่งข่าวของรอยเตอร์เมื่อเร็วๆ นี้กล่าวว่าบริษัทไทยจำนวนหนึ่งมีส่วนร่วมในการเจรจาเพื่อขายหุ้นใน Bach Hoa Xanh ซึ่งเป็นแบรนด์ค้าปลีกอาหารสำหรับผู้บริโภคของกลุ่ม Mobile World

สินเชื่อบ้านซึ่งเป็นหน่วยซื้อโดยบริษัทไทยพาณิชย์ของไทย ได้รับการยกย่องว่าเป็นส่วนแบ่งตลาดใหญ่เป็นอันดับสอง คิดเป็นประมาณ 14% ของมูลค่าตลาดทั้งหมด แตกต่างจาก FE Credit ซึ่งมุ่งเน้นไปที่สินเชื่อเงินสดมากกว่า Home Credit มีประสบการณ์หลายปีในภาคส่วนคงทนของผู้บริโภค

การรวมกันของภาคสินเชื่อและการค้าปลีกกำลังดึงดูดความสนใจอย่างมากเนื่องจากมีการเคลื่อนไหวครั้งใหม่ ตัวอย่างเช่น ในไตรมาสที่สี่ของปีที่แล้ว SeABank ประกาศโอนหุ้น 100% ของบริษัท PTF Finance Company ให้กับ AEON Financial ด้วยราคาโอน 4.3 ล้านล้านดอง พันธมิตรชาวญี่ปุ่นรายนี้เคยดำเนินการในเวียดนามภายใต้รูปแบบการขายผ่อนชำระที่เกี่ยวข้องกับผู้ค้าปลีกภายใต้แบรนด์ ACS Vietnam ซึ่งส่วนใหญ่เป็นสินค้าอุปโภคบริโภคคงทน

นอกจากญี่ปุ่นแล้ว ตลาดค้าปลีกเพื่อผู้บริโภคของเวียดนามยังมีชีวิตชีวาไม่แพ้กันกับการถือกำเนิดของ “ผู้ยิ่งใหญ่” อีกรายหนึ่ง นั่นคือเกาหลี เมื่อ Lotte Group เข้าซื้อบริษัทสินเชื่อเพื่อผู้บริโภคด้วย ในเวียดนามและเกาหลี ยังมีแบรนด์สินเชื่ออุปโภคบริโภคอย่าง Mirae Asset ที่เน้นกลุ่มคนงานในนิคมอุตสาหกรรม

ความได้เปรียบของญี่ปุ่นและเกาหลีน่าจะอยู่ที่เงินทุนหมุนเวียนราคาถูก เหล่านี้ยังเป็นสองประเทศที่ครอบครองสถานที่แรกในกลุ่มเงินลงทุนโดยตรงที่ไหลเข้าสู่เวียดนาม ในทางกลับกัน ประเทศไทยถูกมองว่ามีลักษณะผู้บริโภคคล้ายคลึงกับชาวเวียดนามหลายประการ โดยสินค้าที่เกี่ยวข้องกับสินค้าอุปโภคบริโภคอาจเป็นสิ่งเดียวที่คนไทยสามารถแข่งขันได้

การมีอยู่ของคนไทยมากขึ้นจะช่วยกระจายผลิตภัณฑ์ทางการเงิน ซึ่งเป็นที่รู้จักสำหรับสินเชื่อจำนอง เช่น อสังหาริมทรัพย์หรือยานพาหนะ สินเชื่อไม่มีหลักประกัน หรือโดยเฉพาะอย่างยิ่งสินเชื่อผู้บริโภคที่มีมูลค่าสูงต่ำ

ในความเป็นจริง รูปแบบและผลิตภัณฑ์การให้กู้ยืมทางการเงินสำหรับผู้บริโภคก็ค่อยๆ พัฒนาไปเช่นกันเนื่องจากเทคโนโลยีและรสนิยมของผู้ใช้ แม้แต่เจ้าของแพลตฟอร์มอีคอมเมิร์ซรายใหญ่ก็ยังสนับสนุนให้ผู้ใช้ใช้ผลิตภัณฑ์ผ่อนชำระ ในขณะเดียวกัน ธนาคารต่างๆ กำลังส่งเสริมสินเชื่อผู้บริโภคส่วนบุคคลผ่านบัตรเครดิต

ตลาดสินเชื่อผู้บริโภคของเวียดนามก็กำลังเผชิญกับช่วงเวลาที่ “วุ่นวาย” เช่นกัน เนื่องจากมีการยื่นขอสินเชื่อออนไลน์ที่ “ง่าย” ขณะนี้รัฐบาลกำลังมุ่งเน้นไปที่การทบทวนกิจกรรมการติดตามหนี้ ในขณะที่บริษัททางการเงินหลายแห่งกำลังลดสินเชื่อและควบคุมหนี้สูญในเชิงรุก

ในระดับเศรษฐกิจมหภาค ชาวเวียดนามเต็มใจที่จะรับ “หนี้ผู้บริโภค” มากขึ้น จากข้อมูลจากการวิจัยของ HSBC จากการวิเคราะห์งบการเงินของธนาคารใหญ่ 4 แห่ง ในช่วงปี 2556-2565 อัตราส่วนหนี้ครัวเรือนเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วจาก 28% เป็น 50% ของ GDP

ปัจจัยขับเคลื่อนหลักยังคงเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องของรายได้เฉลี่ย ความเป็นจริงแสดงให้เห็นว่าผู้คนเริ่มใช้จ่ายมากขึ้นกับสินค้าและบริการที่ไม่จำเป็น ซึ่งโดยปกติแล้วจะเป็นการซื้อรถยนต์ ในช่วงไม่กี่ครั้งที่ผ่านมา

อย่างไรก็ตาม ตลาดสินเชื่อผู้บริโภคของเวียดนามยังถือว่ายังอยู่ในช่วงเริ่มต้นของการพัฒนา จากข้อมูลของธนาคารพัฒนาเอเชีย (ADB) พบว่า ประชากรเกือบ 80% ยังไม่มีหรือไม่สามารถเข้าถึงบริการทางธนาคารได้อย่างเพียงพอ ยังมีพื้นที่เหลือเฟือสำหรับทุกฝ่าย