ตามข้อมูลรวมจาก FiinTrade ณ วันที่ 19 มกราคม 2023 บริษัทจดทะเบียนและธนาคาร 440/1609 แห่ง (คิดเป็น 39.2% ของมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดทั้งหมดใน HOSE, HNX และ UPCoM) มีผลการซื้อขายโดยประมาณสำหรับไตรมาส 4-2022 ซึ่งรวมถึง 12/ ธนาคาร 27 แห่ง และบริษัทที่ไม่ใช่สถาบันการเงิน 421/1518 แห่ง
การคำนวณเบื้องต้นโดย FiinTrade ยังแสดงให้เห็นว่ากำไรรวมหลังหักภาษี (NPAT) ในไตรมาสที่ 4 ปี 2022 ของธนาคารและองค์กรธุรกิจ 440 แห่งลดลง -38.4% ในช่วงเวลาเดียวกัน โดยเฉพาะอย่างยิ่งเปอร์เซ็นต์ของบริษัทที่เห็นว่ากำไรลดลงอย่างท่วมท้น (มากกว่า 60%) ซึ่งแสดงให้เห็นว่าการผลิตและกิจกรรมทางธุรกิจของบริษัทจดทะเบียนได้รับผลกระทบในทางลบจากสภาวะอัตราดอกเบี้ยที่สูงและความต้องการของผู้บริโภคในประเทศและต่างประเทศที่ลดลง . .
อย่างไรก็ตาม ทีมวิจัยของ FiinGroup ยังตั้งข้อสังเกตว่า เนื่องจากจำนวนบริษัทที่มีผลการซื้อขายในไตรมาสที่ 4 ปี 2022 นั้นไม่มากพอ การลดลงของรายได้ -38.4% ในวันอัปเดตนี้จึงไม่ได้เป็นตัวแทนของตลาดทั้งหมด
กลุ่มธนาคารขนาดเล็กที่มีรายได้เป็นบวกน้อยกว่า
ตามข้อมูลจาก FiinTrade ก่อนวันหยุดปีใหม่ทางจันทรคติ ธนาคารจดทะเบียน 12/27 ได้ประกาศผลการซื้อขายในไตรมาสที่สี่ของปี 2565 ยกเว้นธนาคารสาธารณะ 3 แห่ง (VCB, CTG และ BID) ที่ยังไม่ได้เผยแพร่รายงานอย่างเป็นทางการ ธนาคารที่เหลืออีก 9 แห่งส่วนใหญ่เป็นธนาคารขนาดเล็ก เช่น VIB, TPB, EIB ซึ่งเผยแพร่งบการเงินโดยมีกำไรเป็นบวกน้อยกว่า
สาเหตุของการลดลงของกำไรตาม FiinTrade ส่วนใหญ่เกิดจากหลายสาเหตุ เช่น การเติบโตของสินเชื่อที่อ่อนแอ อัตรากำไรสุทธิตามอายุ (NIM) ไม่ได้ปรับปรุงอย่างต่อเนื่อง แต่ลดลงเล็กน้อย (COF เพิ่มขึ้น +1.5 จุดเปอร์เซ็นต์) ในไตรมาสที่แล้ว (ไตรมาสที่ 3 ปี 2565) และค่าใช้จ่ายในการสำรองความเสี่ยงด้านเครดิตเพิ่มขึ้น
นอกจากนี้ อัตราส่วนสินเชื่อด้อยคุณภาพของธนาคารทั้ง 9 แห่งเพิ่มขึ้นจาก 1.9% ในไตรมาส 3 เป็น 2.5% ในไตรมาส 4 ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่ปี 2561
อย่างไรก็ตาม ประเด็นเชิงบวกตาม FiinTrad คือความเครียดด้านสภาพคล่องของธนาคารทั้ง 9 แห่งเหล่านี้มีสัญญาณของการผ่อนคลายเมื่ออัตราส่วน LDR สุทธิ (อัตราส่วนของสินเชื่อคงค้างต่อเงินฝากทั้งหมด) ลดลงเหลือ 97.2% เมื่อเทียบกับระดับก่อนหน้า หนึ่งในสี่.
ส่งผลให้ราคาหุ้นปรับตัวขึ้นในเชิงบวกในช่วง 3 เดือนที่ผ่านมา โดยมีแรงหนุนสำคัญจากการซื้อสุทธิของนักลงทุนต่างชาติ การประเมินมูลค่าหุ้นธนาคารหลายแห่งตามเกณฑ์มูลค่าทางบัญชีจึงกลับมาเพิ่มขึ้นอีกครั้งและใกล้จะถึงหรือไม่ในรอบ 3 ปี ประเมินค่า. ปานกลาง.
ผลกำไรขององค์กรลดลง
NPAT ของบริษัทที่ไม่ใช่สถาบันการเงิน 421 แห่งลดลง -70.3% เมื่อเทียบกับช่วงเวลาเดียวกันในปี 2564 ในไตรมาสที่สี่ของปี 2565 โดยส่วนใหญ่เป็นบริษัทในภาคอุตสาหกรรมเหล็ก (HPG) เคมีภัณฑ์ (DGC) การบิน (HVN) สาธารณูปโภค ( แก๊ส).
ในทางกลับกัน ในบรรดาบริษัทที่มีการเติบโตสูงมากกว่า 130 แห่งใน NPAT ในไตรมาสที่ 4 ปี 2022 ในช่วงเวลาเดียวกัน รวมถึงบริการน้ำมันและก๊าซ (PVS, PVB) และการแปรรูปอาหาร (VSF, SAF, HNF)
อย่างไรก็ตาม ราคาหุ้น PVS และ PVB พุ่งขึ้นอย่างแข็งแกร่ง โดยเพิ่มขึ้นมากกว่า 50% ตั้งแต่กลางเดือนพฤศจิกายน 2565 (ได้รับแรงสนับสนุนบางส่วนจากการคาดการณ์ของโครงการ Block BO Mon) ในขณะที่ตัวแปรด้านอาหาร Chem แทบไม่มีสภาพคล่อง
นอกจากนี้ บางบริษัทในกลุ่มการลงทุนภาครัฐ (วัสดุก่อสร้าง) ก็มีผลกำไรที่ดีขึ้นอย่างมากเช่นกัน
